49 straipsnis. Modelių peržiūra, testavimas nepalankiausiomis sąlygomis ir grįžtamasis patikrinimas

1. PSŠ reguliariai peržiūri modelius ir parametrus, taikomus apskaičiuojant garantinės įmokos reikalavimus, įmokas į įsipareigojimų neįvykdymo fondą, įkaito reikalavimus, ir kitas rizikos valdymo priemones. Ji taiko modeliams griežtus ir dažnus testavimus nepalankiausiomis sąlygomis, kad įvertintų jų atsparumą ekstremaliomis, bet tikėtinomis rinkos sąlygomis, ir atlieka grįžtamąjį patikrinimą, kad įvertintų taikomos metodikos patikimumą. PSŠ gauna nepriklausomą patvirtinimą, informuoja savo kompetentingą instituciją ir ESMA apie atliktų testų rezultatus ir, prieš modelių ir parametrų reikšmingą pakeitimą, gauna jų patvirtinimą pagal 1a–1e dalis.

Kai PSŠ ketina patvirtinti pirmoje pastraipoje nurodyto modelio ar parametro pakeitimą, ji atlieka vieną iš šių veiksmų:

a) jeigu PSŠ mano, kad numatomas pakeitimas yra reikšmingas pagal 1i dalį, ji pateikia prašymą patvirtinti pakeitimą šiame straipsnyje nustatyta tvarka;

b) jeigu PSŠ mano, kad numatomas pakeitimas nėra reikšmingas pagal šio straipsnio 1i dalį, ji kreipiasi dėl pakeitimo patvirtinimo 49a straipsnyje nustatyta tvarka.

1a. Visi modelių ir parametrų pakeitimai, kurie nebuvo įvertinti pagal 49a straipsnį, vertinami šiame straipsnyje nustatyta tvarka.

Apie priimtus modelius ir parametrus, įskaitant jų reikšmingus pakeitimus, pateikiama 18 straipsnyje nurodytos kolegijos nuomonė pagal šį straipsnį.

ESMA užtikrina, kad informacija apie testavimo nepalankiomis sąlygomis rezultatus būtų pateikta EPI, ECBS ir Bendrai pertvarkymo valdybai, kad jos galėtų įvertinti poveikį finansų įmonių pozicijoms, jei PSŠ nevykdytų savo įsipareigojimų.

1b. Jeigu PSŠ ketina priimti kokį nors 1 dalyje nurodytų modelių ar parametrų pakeitimą, ji elektroniniu formatu centrinėje duomenų bazėje pateikia paraišką dėl tokio pakeitimo patvirtinimo. Ta paraiška nedelsiant pasidalijama su PSŠ kompetentinga institucija, ESMA ir 18 straipsnio 1 dalyje nurodyta kolegija. Kartu su paraiška PSŠ pateikia nepriklausomą numatomo pakeitimo patvirtinimą.

Per dvi darbo dienas nuo tokios paraiškos pateikimo per centrinę duomenų bazę PSŠ išsiunčiamas paraiškos gavimo patvirtinimas.

1c. PSŠ kompetentinga institucija ir ESMA per 10 darbo dienų nuo paraiškos gavimo patvirtinimo dienos įvertina, ar paraiškoje pateikti reikalaujami dokumentai ir ar tuose dokumentuose yra visa informacija, kurios reikalaujama pagal 5 dalies d punktą.

Jeigu PSŠ kompetentinga institucija arba ESMA padaro išvadą, kad pateikti ne visi reikalaujami dokumentai ar informacija, PSŠ kompetentinga institucija paprašo paraišką pateikusios PSŠ per centrinę duomenų bazę pateikti trūkstamus papildomus dokumentus ar informaciją. Tokiu atveju šios dalies pirmoje pastraipoje nustatytas laikotarpis gali būti pratęstas ne daugiau kaip 10 darbo dienų. Paraiška atmetama, jei PSŠ kompetentinga institucija arba ESMA padaro išvadą, kad PSŠ neįvykdė tokio prašymo, ir tokiu atveju paraišką nusprendusi atmesti institucija apie tai praneša kitai institucijai. PSŠ kompetentinga institucija informuoja PSŠ apie sprendimus atmesti paraišką per centrinę duomenų bazę, taip pat informuoja PSŠ apie trūkstamus dokumentus ar informaciją.

1d. Per 40 darbo dienų nuo išvados, kad visi dokumentai ir informacija buvo pateikti pagal 1c dalį:

a) kompetentinga institucija atlieka reikšmingo pakeitimo rizikos vertinimą ir savo ataskaitą pateikia ESMA ir 18 straipsnyje nurodytai kolegijai; ir

b) ESMA atlieka reikšmingo pakeitimo rizikos vertinimą ir savo ataskaitą pateikia PSŠ kompetentingai institucijai ir 18 straipsnyje nurodytai kolegijai.

Per šios dalies pirmoje pastraipoje nurodytą laikotarpį PSŠ kompetentinga institucija, ESMA arba bet kuris iš 18 straipsnyje nurodytų kolegijos narių per centrinę duomenų bazę gali tiesiogiai teikti klausimus paraišką pateikusiai PSŠ ir prašyti jos pateikti papildomą informaciją ir nustato terminą, iki kurio paraišką teikianti PSŠ turi pateikti tokią informaciją.

Gavusi pirmoje pastraipoje nurodytas ataskaitas, 18 straipsnyje nurodyta kolegija per 15 darbo dienų priima nuomonę pagal 19 straipsnį ir perduoda ją ESMA ir kompetentingai institucijai. Nepaisant preliminaraus priėmimo pagal 1g dalį, kompetentinga institucija ir ESMA nepriima sprendimo, kuriuo suteikiamas modelių ir parametrų reikšmingų pakeitimų patvirtinimas arba atsisakoma jį suteikti, kol 18 straipsnyje nurodyta kolegija priima nuomonę, nebent kolegija per nustatytą terminą tos nuomonės nepriima.

1e. Per 10 darbo dienų nuo 18 straipsnyje nurodytos kolegijos nuomonės gavimo arba pasibaigus tos nuomonės pateikimo terminui, atsižvelgiant į tai, kuri data ankstesnė, tiek PSŠ kompetentinga institucija, tiek ESMA, atsižvelgdamos į šio straipsnio 1d dalies pirmoje pastraipoje nurodytas ataskaitas ir į tą nuomonę, suteikia patvirtinimą arba atsisako jį suteikti ir apie tai raštu informuoja viena kitą ir pateikia visapusiškai pagrįstą patvirtinimo arba atsisakymo suteikti patvirtinimą paaiškinimą. Jeigu PSŠ kompetentinga institucija arba ESMA pakeitimo nepatvirtina, pakeitimas nepatvirtinamas.

Jei PSŠ kompetentinga institucija arba ESMA nesutinka su 18 straipsnyje nurodytos kolegijos nuomone, įskaitant joje pateiktas sąlygas ar rekomendacijas, savo sprendime ji nurodo visas priežastis ir paaiškina visus svarbius nukrypimus nuo tos nuomonės arba sąlygų, arba rekomendacijų.

1f. PSŠ kompetentinga institucija per 1e dalyje nurodytą terminą informuoja PSŠ apie tai, ar jai suteikiamas patvirtinimas, ar atsisakoma jį suteikti, ir pateikia visapusiškai pagrįstą paaiškinimą.

1g. PSŠ negali priimti jokių reikšmingų 1 dalyje nurodytų modelių ir parametrų pakeitimų, kol negauna tiek savo kompetentingos institucijos, tiek ESMA patvirtinimų.

Nukrypstant nuo pirmos pastraipos, PSŠ prašymu kompetentinga institucija, suderinusi su ESMA, gali leisti preliminariai priimti reikšmingą tokių modelių ar parametrų pakeitimą prieš juos patvirtinant, jei tai tinkamai pagrįsta. Toks laikinas modelių pakeitimas leidžiamas tik tam tikrą laikotarpį, kurį bendrai nustato PSŠ kompetentinga institucija ir ESMA. Pasibaigus tam laikotarpiui, PSŠ neleidžiama taikyti tokio pakeitimo, jei jis nėra patvirtintas pagal šį straipsnį.

1h. Parametrų pakeitimai, atsiradę taikant metodiką, kuri yra patvirtinto modelio dalis, dėl išorinių įvesties duomenų arba dėl reguliarios peržiūros ar kalibravimo, nelaikomi modelių ir parametrų pakeitimais šio straipsnio ir 49a straipsnio tikslais.

1i. Pakeitimas laikomas reikšmingu, jei tenkinama bent viena iš šių sąlygų:

a) dėl šio pakeitimo bendra PSŠ iš anksto finansuojamų finansinių išteklių, įskaitant garantinės įmokos reikalavimus, įsipareigojimų neįvykdymo fondą ir savo pačios skiriamus nuosavus išteklius, nurodytus 45 straipsnio 4 dalyje, suma labai sumažėja arba padidėja;

b) pakeičiama garantinės įmokos modelio struktūra arba struktūriniai elementai;

c) garantinės įmokos modelio komponentas, įskaitant garantinės įmokos parametrą arba papildomą mokestį, įvedamas, pašalinamas arba iš dalies keičiamas taip, kad PSŠ lygmeniu garantinės įmokos modelio produkcija gerokai sumažėtų arba padidėtų;

d) pakeičiama portfelių įskaitymo apskaičiavimo metodika, todėl bendri garantinės įmokos reikalavimai šioms portfeliui priklausančioms finansinėms priemonėms labai sumažėja arba padidėja;

e) pakeičiama testavimo nepalankiausiomis sąlygomis scenarijų apibrėžimo ir kalibravimo siekiant nustatyti PSŠ įsipareigojimų neįvykdymo fondų dydį ir atskirų tarpuskaitos narių įnašų į tuos įsipareigojimų neįvykdymo fondus dydį metodika, todėl įsipareigojimų neįvykdymo fondas labai sumažėja arba padidėja bet kurio įsipareigojimų neįvykdymo fondo arba bet kokio atskiro įnašo į įsipareigojimų neįvykdymo fondą dydis;

f) pakeičiama likvidumo rizikos stebėjimo metodika, todėl numatomi likvidumo poreikiai bet kuria valiuta arba bendri likvidumo poreikiai labai sumažėja arba padidėja;

g) pakeičiama koncentracijos rizikos, kurią PSŠ patiria atskiros sandorio šalies atžvilgiu, nustatymo metodika, todėl bendra PSŠ pozicija tos sandorio šalies atžvilgiu labai sumažėja arba padidėja;

h) pakeičiama įkaito vertės nustatymo arba įkaito vertės sumažinimo kalibravimo metodika, todėl bendra įkaito vertė labai sumažėja arba padidėja;

i) pakeitimas galėtų turėti reikšmingą poveikį bendrai PSŠ rizikai.

2. Pagrindinė sandorio šalis reguliariai testuoja pagrindinius savo įsipareigojimų neįvykdymo procedūrų aspektus ir imasi visų pagrįstų veiksmų siekdama užtikrinti, kad visi tarpuskaitos nariai juos suprastų ir ji būtų tinkamai pasirengusi reaguoti į įsipareigojimų neįvykdymą.

3. Pagrindinė sandorio šalis viešai paskelbia pagrindinę informaciją apie savo taikomą rizikos valdymo modelį ir prielaidas, kurių laikomasi atliekant 1 dalyje nurodytą testavimą nepalankiausiomis sąlygomis.

4. Siekdama užtikrinti nuoseklų šio straipsnio taikymą, EVPRI, pasikonsultavusi su EBI, kitomis kompetentingomis institucijomis ir ECBS nariais, parengia techninių reguliavimo standartų projektus, kuriuose nustatoma:

a) kokios rūšies testus reikia atlikti įvairių klasių finansinių priemonių ir portfelių atvejais;

b) tarpuskaitos narių arba kitų šalių dalyvavimas testuose;

c) kaip dažnai šie testai atliekami;

d) kada šie testai turi būti atliekami;

e) pagrindinė informacija, nurodyta 3 dalyje.

EVPRI tuos techninių reguliavimo standartų projektus pateikia Komisijai ne vėliau kaip 2012 m. rugsėjo 30 d.

Komisijai suteikiami įgaliojimai priimti pirmoje pastraipoje nurodytus techninius reguliavimo standartus laikantis Reglamento (ES) Nr. 1095/2010 10–14 straipsnių.

5. ESMA, glaudžiai bendradarbiaudama su ECBS nariais, parengia techninių reguliavimo standartų projektus, kuriuose tiksliau nurodoma:

a) kas yra reikšmingas padidėjimas ar sumažėjimas 1i dalies a ir c–h punktų tikslais;

b) elementai, į kuriuos reikia atsižvelgti vertinant, ar tenkinamos 1i dalyje nurodytos sąlygos;

c) kiti modelių pakeitimai, kuriuos galima laikyti įtrauktais į patvirtintą modelį, todėl jie nelaikomi modelio pakeitimu ir jiems netaikomos šiame straipsnyje arba 49a straipsnyje nustatytos procedūros; ir

d) dokumentų, kurie turi būti pridedami prie paraiškos dėl patvirtinimo pagal šio straipsnio 1c dalį ir 49a straipsnį, sąrašai ir nurodoma informacija, kuri turi būti pateikta tokiuose dokumentuose siekiant įrodyti, kad PSŠ laikosi visų atitinkamų šio reglamento reikalavimų.

Reikalaujami dokumentai ir informacijos lygis turi būti proporcingi modelio patvirtinimo tipui, tačiau juose turi būti pateikta pakankamai išsami informacija, kad būtų užtikrinta tinkama pakeitimo analizė.

Pirmos pastraipos a punkto tikslais ESMA gali nustatyti skirtingas vertes skirtingiems 1i dalies punktams.

ESMA pateikia Komisijai tuos pirmoje pastraipoje nurodytų techninių reguliavimo standartų projektus ne vėliau kaip 2025 m. gruodžio 25 d.

Komisijai suteikiami įgaliojimai papildyti šį reglamentą priimant šios dalies pirmoje pastraipoje nurodytus techninius reguliavimo standartus Reglamento (ES) Nr. 1095/2010 10–14 straipsniuose nustatyta tvarka.

6. ESMA parengia techninių įgyvendinimo standartų projektus, kuriuose patikslinamas centrinėje duomenų bazėje teiktinos šio straipsnio 1b dalyje ir 49 straipsnyje nurodytos paraiškos dėl patvirtinimo elektroninis formatas.

ESMA pateikia Komisijai pirmoje pastraipoje nurodytų techninių įgyvendinimo standartų projektus ne vėliau kaip 2025 m. gruodžio 25 d.

Komisijai suteikiami įgaliojimai pagal Reglamento (ES) Nr. 1095/2010 15 straipsnį priimti šios dalies pirmoje pastraipoje nurodytus techninius įgyvendinimo standartus.